O Banco Safra considera o resultado da Itaúsa (ITSA4) no terceiro trimestre de 2024 neutro para as ações, já que as principais subsidiárias da holding já haviam divulgado seus respectivos resultados, embora com um anúncio positivo de bônus de 5% sobre as ações.
O Safra reitera a recomendação de Compra (Preço Alvo de R$ 12,5 por ação), especialmente porque atualmente vê um melhor momento para o Itaú – o principal impulsionador das ações do Itaúsa.
Números da Itaúsa no trimestre
No terceiro trimestre de 2024, a Itaúsa registrou um lucro líquido recorrente de R$ 3,883 bilhões (18,3% de ROE), com crescimento de +13% e 3% acima da estimativa, com todos os participantes melhorando sua contribuição para o resultado consolidado.
As despesas financeiras diminuíram para R$ 67 milhões, apoiadas pela estratégia de gestão de passivos. O resultado recorrente das empresas participadas atingiu R$ 4,078 bilhões, +16% no ano e +5% no t/t.
Todos os participantes fizeram uma contribuição positiva, com destaque para:
- (i) Itaú Unibanco (R$ 3,813 bilhões, +6% a/a);
- (ii) NTS, que reverteu a – R$ 238 milhões de perda no 3T23 para R$ 62 milhões de ganho no 3T24; e
- (iii) Alpargatas, que permanece em tendência de recuperação e contribuiu com R$ 20 milhões (a partir de -R$2 milhões no 3T23 e R$9 milhões no 2T24).
Itaúsa anuncia bônus de ações de 5%
No terceiro trimestre de 2024, a Itaúsa anunciou um bônus de ações adicional de 5%, além dos R$ 243 milhões (trimestral) e R$ 500 milhões em juros sobre patrimônio líquido já divulgados em setembro.
